導語：在銀行從業資格考試《個人理財》的第二章相關內容中，你知道生命週期理論比較推崇的消費觀念是什麼嗎?大家一起來看看相關內容吧。
一、單項選擇題
1. 生命週期理論比較推崇的消費觀念是()。
A.及時行樂、“月光族”B.大部分選擇性支出用於當前消費
C.大部分選擇性支出存起來用於以後消費D.消費水平在一生內保持相對平穩的水平
2. 如果相信市場無效，投資人將採取的投資策略是()。
A.被動投資策略B.退出市場策略C.主動投資策略D.投資策略不取決於市場是否有效
3. 如果市場價格已經反映了全部能從市場交易數據中得到的信息，包括歷史股價、交易量等，那麼該證券市場的是()。
A.半弱型有效市場B.弱型有效市場C.半強型有效市場D.強型有效市場
4. 假如你有一筆資金收入，若目前領取可得10 000元，而3年後領取則可得15 000元。如果當前你有一筆投資機會，年複利收益率爲20%。則下列說法正確的是()。
A.目前領取並進行投資更有利B.3年後領取更有利
C.目前領取並進行投資和3年後領取沒有差別D.無法比較何時領取更有利
5. 關於變異係數的說法錯誤的是()。
A.變異係數描述的是獲得單位預期收益所承擔的風險B.變異係數=標準差/預期收益率
C.資產收益率的不確定可以通過變異係數進行衡量D.變異係數越小，投資項目越優
6. 某客戶往往選擇國債、存款、貨幣與債券基金等低風險、低收益的產品，那麼該客戶的風險偏好類型是()。A.溫和進取型B.中庸穩健型C.非常進取型D.溫和保守型
7. 關於不同理財價值觀的理財特點說法錯誤的是()。
A.先享受型，儲蓄率低B.後享受型，儲蓄率低
C.購房型，犧牲消費爲擁有住房，購房本息在收入的25%以上
D.子女中心型，犧牲自己的消費，將資產留給子女
8. 收入中必須優先滿足的支出是義務性支出，以下不屬於義務性支出的是()。
A.平常生活中的任意性支出B.日常生活基本開銷C.已有負債的本利攤還D.已有保險的續期保費支出
9. 下列關於資產配置組合模型的說法，不正確的是()。
A.金字塔型結構具有很好的安全性和穩定性B.啞鈴型結構可以充分地享受黃金投資週期的收益
C.紡錘型結構適合成熟市場D.梭鏢型結構屬於風險較低的一種資產結構
10. 若經濟出現蕭條、衰退、正常和繁榮狀況的概率分別爲25%、10%、35%、30%，某理財產品在這四種經濟狀況下的收益率分別爲20%、10%、30%、50%，則該理財產品的期望收益率爲()。
A.7.5%B.26.5%C.31.5%D.18.75%
11. 下列關於投資者投資偏好的說法不正確的是()。
A.溫和進取型投資者通常投資於開放式股票基金、大型藍籌股票等產品
B.非常保守型投資者通常選擇房產、黃金、基金等投資工具
C.溫和保守型投資者通常選擇既保本又有較高收益機會的結構性理財產品
D.非常進取型投資者通常選擇股票、期權、期貨、外匯、股權、藝術品等投資工具
12. 假定某投資者購買了某種理財產品。該產品的當前價格是82.64元人民幣，2年後可獲得100元，則該投資者獲得的按複利計算的年收益率爲()。
A.10%B.8.68%C.17.36%D.21%
13. 假定年利率爲10%，每半年計息一次，則有效年利率爲()。A.5%B.10%C.10.25%D.11%
14. 假定期初本金爲100 000元。單利計息，6年後終值爲130 000，則年利率爲()。A.1%B.3%C.5%D.10%
15. 小張分別以8萬元和5萬元投資了理財產品A和理財產品B。若理財產品A的期望收益率爲10%。理財產品B的期望收益率爲15%，則該投資組合的期望收益率是()。A.10.9%B.11.9%C.12.9%D.13.9%
16. 張先生以10%的利率借款500 000元投資於一個5年期項目。每年末至少要收回()元，該項目纔是可以獲利的。A.100 000B.131 899C.150 000D.161 051
17. 李女士未來2年內每年年末存入銀行10000元，假定年利率爲10%，每年付息一次，則該筆投資2年後的本利和是()元 (不考慮利息稅)。A.23000B.20000C.21000D.23100
18. 假定某人將1萬元用於投資某項目。該項目的預期收益率爲12%，若每季度末收到現金回報一次，投資期限爲2年。則預期投資期滿後一次性支付該投資者本利和爲()元。
A.14 400B.12 668C.11 255D.14 241
19. 個人生命週期中穩定期的理財活動主要是()。
A.提升專業，提高收入B.量入爲出，存自備款C.償還房貸，籌教育金D.收入增加，籌退休金
20. 個人和家庭進行財務規劃的關鍵期是在個人生命週期的()。
A.建立期B.維持期C.穩定期D.高原期
21. 整個家庭的收入在()達到巔峯，支出有望降低，是準備退休金的黃金時期。
A.家庭成熟期B.家庭成長期C.家庭形成期D.家庭衰老期
二、多項選擇題
1. 家庭在投資前應留有的現金儲備包括()。
A.家庭基本生活支出儲備金B.家庭意外支出儲備金
C.家庭短期債務儲備金D.家庭短期必須支出E.家庭大額長期閒置資金
2. 維持最佳資產投資組合必須經過系統縝密的資產配置流程，其中內容包含()。
A.投資目標規劃B.資產類別的選擇C.資產配置策略與比例配置
D.定期檢視E.動態分析調整
3. 構成投資者必要收益率的三部分是()。
A.真實收益率B.持有期收益率C.通貨膨脹率D.風險報酬E.預期收益率
4. 下列關於風險測定指標的說法，正確的有()。
A.標準差和方差可以用來衡量投資的風險B.方差越大，數據的波動也越大
C.標準差表示一組數據偏離其均值的平均距離D.變異係數就是標準差與預期收益率的比值
E.變異係數越大，投資項目越優
5. 貨幣之所以具有時間價值，是因爲()。
A.貨幣佔用具有機會成本B.通貨膨脹可能造成貨幣貶值
C.投資風險需要補償D.人們偏好在未來消費E.利率變動
6. 彈性較小的理財目標有()。
A.子女教育B.房產投資C.未來購車D.父母贍養E.出國旅遊
7. 個人在決定目前的消費和儲蓄時，應綜合考慮()。
A.即期收入B.未來收入C.工作時間D.退休時間E.可預期的開支
8. 下列屬於系統性風險的是()。
A.市場風險B.財務風險C.經營風險D.利率風險E.購買力風險
9. 下列關於影響客戶投資風險承受能力的因素，說法正確的是()。
A.客戶年齡越大，能承受的投資風險越大B.投資期限越長，購置的可承受風險能力越強
C.理財目標的彈性越小，承受風險能力越強
D.個人的性格、閱歷、膽識、意願等主觀因素決定個人的風險偏好
E.絕對抗風險能力隨着財富增加而增加
10. 關於不同理財價值觀客戶所對應的不同的營銷策略，下列描述正確的是()。
A.對於後享受型，應建議其購買養老保險B.對於先享受型，應建議去購買單一指數型基金
C.對於購房型，應建議其購買中短期比較看好的基金
D.對於子女中心型，建議其購買短期穩定基金E.對於後享受型，應建議其購買投資保單
11. 處於不同階段的家庭理財重點不同，下列說法不正確的是()。
A.家庭形成期資產不多但流動性需求大，應以存款爲主
B.家庭成長期的信貸運用多以房屋、汽車貸款爲主
C.家庭成熟期的信貸安排以購置房產爲主D.家庭衰老期的核心資產配置應以股票爲主
E.家庭維持期財務投資以中高風險的組合投資爲主要手段
12. 風險是指資產收益率的不確定性，通常可以用()進行衡量。
A.方差B.算術平均數C.必要收益率D.標準差E.期望收益率
三、判斷題
1. 信用風險屬於系統風險。()
2. 儲蓄產品組合的特點是安全性高、流動性好、收益性差。()
3. 強型有效市場假設理論認爲基本面分析不起作用，不能爲投資者帶來超額利潤。()
4. 通過調查問卷來收集信息，並將信息轉化爲某種形式的數值，來判斷客戶風險承受能力的方法爲定性評估方法。 ()
5. 如果客戶最關心本金的安全性和流動性，則該客戶很可能是風險追求者。()
6. 爲避免客戶做出錯誤決定，金融理財師應替客戶決定其風險承受能力。 ()
7. 相對於1000元的確定收益而言，風險追求者更傾向於50%的概率得2 000元。()
8. 一般來說，高學歷、投資知識豐富的人，風險管理能力強，往往能從事高風險投資。()
答案部分一、單項選擇題
1 [答案]：D
[解析]：生命週期理論指出，一個人將綜合考慮其即期收入、未來收入以及可預期的`支出、工作時間、退休時間等因素，來決定當前的消費和儲蓄。使其消費水平在一生內保持相對平穩的水平，而不至於出現消費水平的大幅波動。
2 [答案]：C
[解析]：如果相信市場是完全有效的，投資者將採取被動投資策略。如果相信市場是有效的，投資者將採取被動投資策略。
3 [答案]：B
[解析]：弱型有效市場的市場價格已經反映了全部能從市場交易數據中得到的信息，包括歷史股價、交易量等。
4 [答案]：A[解析]：現在領取用於投資FV=PV×(1+r)3=10000×(1+
15000，所以選A。
5 [答案]：C[解析]：資產收益率的不確定性，可以用方差和標準差來表示。
6 [答案]：C
[解析]：非常保守型客戶的投資對象是國債、存款、保本型理財產品、貨幣與債券基金等低風險、低收益的產品與投資工具。
7 [答案]：B [解析]：後享受型，儲蓄率高。
8 [答案]：A[解析]：選項A是任意性支出，也叫選擇性支出。
9 [答案]：D[解析]：梭鏢型結構屬於賭徒型資產配置，是風險最高的。
10 [答案]：C[解析]：E(Ri)=P1R1+P2R2+…+PnRn)×100%，代入數據得E(Ri)=31.5%。
11 [答案]：B[解析]：中庸穩健型投資者通常選擇房產、黃金、基金等投資工具。
12 [答案]：A[解析]：FV=PV×(1+r)t，代入數據 100= 82.64×(1+r)2-。
13 [答案]：C[解析]：EAR=[1+(r/m)]m-1=[1+(10%/2)]2-1=10.25%。
14 [答案]：C[解析]：100 000+6×100000×r=130 000。參見教材P35
15 [答案]：B[解析]：E(Ri)=(P1R1+P2R2)×100%=10%×8/13+15%×5/13=11.9%。
16 [答案]：B
[解析]：PV=(C/r)X[1-1/(1+r)t]>500 000，即：(C/10%)X[1-1/(1+10%)5]>500 000解得C最小爲131899。
17 [答案]：C[解析]：FV=(C/r)×[(1+r)t-1]= (10000/10%)×[(1+10%)2-1]=21000。
18 [答案]：B[解析]：FV=C×[1+(r/m)]mt=10000×[1+(12%/4)]8=12668。
19 [答案]：C[解析]：個人生命週期中穩定期的理財活動主要是償還房貸，籌教育金。
20 [答案]：B[解析]：維持期是個人和家庭進行財務規劃的關鍵期。
21 [答案]：A [解析]：家庭成熟期家庭收入達到巔峯。
二、多項選擇題
1 [答案]：ABCD
[解析]：家庭在投資前應留有的現金儲備包括：一是家庭基本生活支出儲備金;二是意外支出或不時之需儲備金;三是家庭短期債務儲備金;四是家庭短期必須支出。
2 [答案]：ABCDE
[解析]：資本配置過程中需要考慮的因素包括：①理財目標規劃。②資產配置的策略。③資產類別的選擇。④資產配置的比例。⑤資產配置的動態分析與調整。
3 [答案]：ACD[解析]：必要收益率由真實收益率、通貨膨脹率、和風險報酬三部分構成。
4 [答案]：ABCD[解析]：變異係數越小，投資項目越優，選項E說法有誤。
5 [答案]：ABC
[解析]：貨幣具有時間價值的原因
(1)貨幣佔用具有機會成本，因爲貨幣可以滿足當前消費或用於投資而產生回報
(2)通貨膨脹可能造成貨幣貶值，需要補償
(3)投資可能產生投資風險，需要提供風險補償。
6 [答案]：AD[解析]：子女教育和贍養父母的投資是缺乏彈性的。
7 [答案]：ABCDE
[解析]：個人在決定目前的消費和儲蓄時，應綜合考慮即期收入、未來收入、可預期的開支、工作時間、退休時間等諸因素來決定。
8 [答案]：ADE
[解析]：系統性風險也稱宏觀風險，是指由於某種全局性的因素而對所有投資項目(產品)都產生作用的風險。具體包括市場風險、利率風險、匯率風險、購買力風險、政策風險等。選項BC屬於非系統性風險。
9 [答案]：BDE
[解析]：一般，客戶年齡越大，能承受的投資風險越低。理財目標的彈性越大，承受風險能力越強。選項AC說法有誤。
10 [答案]：ABCE[解析]：子女教育花費較大部分在後期，應建議其購買中長期表現穩定的基金。
11 [答案]：ACD
[解析]：選項A，家庭形成期可承受風險較高的投資。選項C，家庭成熟期，接近退休，信貸安排以還清貸款爲主。選項D，家庭衰老期爲耗用老本的階段，核心資產應以債券爲主。
12 [答案]：AD[解析]：風險是指資產收益率的不確定性，通常可以用方差和標準差進行衡量。
三、判斷題
1 [答案]：錯 [解析]：信用風險屬於非系統風險。
2 [答案]：對 [解析]：
3 [答案]：錯
[解析]：半強型有效市場假設理論認爲基本面分析不起作用，不能爲投資者帶來超額利潤。
4 [答案]：錯 [解析]：通過調查問卷來收集信息，並將信息轉化爲某種形式的數值，來判斷客戶風險承受能力的方法爲定量評估方法。
5 [答案]：錯
[解析]：如果客戶最關心本金的安全性和流動性，則該客戶很可能是風險厭惡者。
6 [答案]：錯
[解析]：風險承受能力的評估不是爲了讓金融理財師將自己的意見強加給客戶，可接受的風險水平應該由客戶自己來確定。
7 [答案]：對 [解析]：
8 [答案]：對 [解析]：
